AI全面渗透新药研发各环节，明日主题前瞻
人工智能技术正在全面渗透药物研发的各个环节，整个产业正处于爆发式增长的黄金阶段。
有消息称，AI能力已深入贯穿药品从靶点发现到上市审批的完整流程，叠加政策支持与大量资金涌入，AI制药赛道正步入快速扩张的关键时间窗口。工信部等多个部委联合发布的行动方案中明确提出，要打造由人工智能驱动的新型药物发现及虚拟筛选体系。市场分析机构预计，2025年至2030年间，我国智能制药领域的整体市场规模将跨越5000亿元大关。
AI正在重塑传统制药企业的研发范式。现阶段，借助AI手段，新药在临床前的研究周期可缩短至大约一年；全球范围内已有数个由AI参与设计的候选药物推进到了Ⅱ期和Ⅲ期临床试验，整个行业正加快迈入成果兑现期。中邮证券分析认为，AI制药正逐渐演变为头部科技巨头的核心战略方向。自2026年起，谷歌/Anthropic等公司将AI制药定位为企业中长期增长的核心动力；英伟达、字节跳动等则将其视为平台级战略业务来运营，Meta、亚马逊等也把药物发现模型纳入自身生态版图，以此反哺云计算等主营业务的增长。相较于编程领域AI已达到高度自主化、深度嵌入工程团队的成熟度，当前AI for Science在药物研发中的应用尚处于跨越临界点的前夜，极有可能成长为下一个时代的战略性主赛道。
在A股上市公司层面，安科生物已同中国科学技术大学精准智能化学全国重点实验室签署合作协议，围绕AI辅助多肽药物研发及生产工艺改良展开协作，目前各项推进工作进展良好。与此同时，为进一步提高研发效能并精进生产工艺，该公司主动与英矽智能、晶泰科技、元构生物等企业进行接洽，探讨AI在小分子药物、多肽药物以及大分子蛋白药物从靶点发现到结构优化的全流程中的落地应用。皓元医药则将计算机辅助药物设计（CADD）与AI辅助药物设计（AIDD）算法相融合，实现对潜在候选分子的快速锁定，并已建成涵盖高价值化合物库、技术服务能力及MedChemAI智能平台的"一体化药物筛选平台"，能够灵活适配新药开发和新适应症拓展等多种应用场景。
英伟达发布全新高带宽内存方案NVIDIA NVHBM
据相关报道，伴随AI智能体及万亿参数级别工作负载逐渐成为行业标配，AI基础设施的整体性能不再仅由算力决定，更取决于计算、内存、存储、网络与软件能否作为一个有机整体进行协同设计。为助力超大规模数据中心运营者和AI创新者搭建新一代半定制化AI底层架构，NVIDIA推出了NVHBM技术，进一步丰富了NVLink Fusion技术体系的内涵。
NVHBM属于全新一代高带宽内存方案，能够为XPU带来更为出色的内存吞吐性能与能效比。该技术将由主流内存供应商完成认证与供货，从而使这一先进内存能力向所有NVLink Fusion客户开放。其核心设计思路是将内存控制器直接集成于3D HBM堆叠内部，而非置于XPU芯片之上。相较标准HBM4E，NVHBM最高可带来30%的内存带宽增益，同时将HBM能耗削减15%，并为XPU的计算裸片腾出最多25%的芯片面积。国盛证券观点认为，存储产业正经历结构性升级，应重点关注HBM、3D DRAM及定制化存储带来的投资机遇。HBM凭借突破"内存墙"瓶颈的能力，已经成为拉动DRAM市场增长的第一引擎。它有效缓解了带宽受限、功耗过大及容量不足等核心痛点，已成为当前AI芯片选型的首选方案。Yole机构预测，全球HBM市场体量将从2024年的170亿美元攀升至2030年的980亿美元，年均复合增长率达到33%。
相关上市公司动态方面，芯源微较早完成了自主研发全自动临时键合及解键合设备的布局，该设备可适配InFO、CoWoS、HBM等2.5D及3D封装技术路线的产品制造，具备高精度对准、高真空作业环境及高温高压键合工艺能力，键合后产品的厚度均匀性（TTV）与翘曲控制表现突出；配套开发的机械解键合与激光解键合技术则可满足不同客户在产品和工艺层面的差异化需求。香农芯创作为SK海力士的分销渠道商之一，持有HBM产品的代理销售资质。
中国巨石确认已正式调升9月电子布出厂价格
记者从中国巨石方面了解到，该企业已正式执行9月份电子布的价格上调，具体幅度为：厚型布上调15%，薄型布上调20%。卓创资讯统计显示，截至8月31日，主流生产商电子布的报价均已站上10元/米关口，其中最高均价达到13.25元/米。
今年上半年，从事电子布业务的上市公司交出了一份亮眼的成绩单，营收扩张与毛利率回升形成良性互动。大部分企业实现了收入和净利润的双双正增长，且利润端的增幅跑赢收入端，毛利率呈现逐季明显改善的态势。东方财富证券分析师王翩翩判断，眼下电子布仍维持供不应求的市场格局，尤其是中高端D系列、E系列的细纱及成品布缺口较大，加之产品结构升级压缩了普通电子纱及电子布的有效供给，供需关系仍在持续改善。随着电子布售价不断走高，预计2026年全年电子布企业的盈利弹性将充分释放，继续看好电子布价格的反弹走势。
相关上市公司方面，国际复材透露，面对5G通信、AI服务器等高频高速应用场景需求的急剧膨胀，公司依托自主攻关的低介电玻璃纤维（LDK）技术取得关键性突破，成功打破了此前海外厂商的技术封锁。山东玻纤拥有12万吨高模量纱线的生产能力，下游客户覆盖了国内主流风电整机制造商及其叶片配套企业，其30万吨高性能玻纤项目的二期工程计划于2026年底前建成投产。
工信部部署人工智能应用服务商培育专项工作
工业和信息化部办公厅近日印发通知，正式启动人工智能应用服务商培育专项行动。该行动以专项为抓手，着手构建服务商资源池，有针对性地强化服务商在技术创新、系统集成交付及安全合规方面的综合能力，打造一支既精通行业痛点、又掌握技术原理、了解安全边界、擅长交付运营的AI应用服务商队伍。目标设定为：到2026年末，全国服务商资源池入池企业数量超过2000家，初步形成层次分明、分工清晰、协同创新的多级梯队，复杂场景下的交付能力得到实质性提升；到2027年末，入池服务商数量不低于3000家，支撑起一个全要素联动、全链条打通、全场景覆盖的AI应用服务生态系统。
模型价格下调与开源趋势正在加速AI技术的普及化进程，云服务、算力基础设施及AI应用层从中获益最为显著。东方证券分析师浦俊懿指出，过去业界领先的大模型多为闭源模式且API调用费用居高不下，导致AI的实际使用门槛和部署成本偏高；而近期开源模型在性能上有了大幅提升，价格竞争力也极为突出，这对AI产业链中除模型本身以外的各环节主体构成了全方位的利好。就下游AI应用企业和终端用户而言，低成本、开源化的模型供给能够有效压降其研发投入和日常运营开支，同时在数据主权和隐私保护方面提供更可靠的保障，从而加快文本生成、推理决策及多模态等各类AI应用的商业闭环落地。
相关上市公司方面，易点天下率先在海外营销领域落地AIGC战略布局，携手国内外多家主流大模型厂商及底层算力平台，构建从算力支撑到内容创作再到投放分发、用户增长和商业变现的一站式解决方案，并与谷歌云、亚马逊AWS、微软Azure等保持了紧密的战略合作关系。泛微网络获得了腾讯的战略入股，同时作为企业微信的战略合作伙伴持续推进AI产品线建设，目前已陆续推出智能底座、智能办公、智能运营、智能数据采集等一系列AI产品。
鸿蒙生态有望在今年底跨越1亿用户的规模拐点
据行业媒体消息，网易云音乐的鸿蒙版本App近日已登陆华为应用市场AppGallery，面向用户开放体验版下载。
在不久前举办的鸿蒙生态大会2026上，华为轮值董事长徐直军披露，当前鸿蒙原生应用数量已突破10万款，搭载HarmonyOS的手机端可获取应用总数超过40万款。截至8月20日，运行HarmonyOS 6的终端设备累计已超过8000万台，预计到今年四季度将突破1亿台用户规模。这意味着鸿蒙生态将在年内跨过1亿用户的里程碑节点，迈入新的增长周期。中原证券分析称，9月份微信、抖音等头部应用还将迎来针对鸿蒙系统的重大版本更新，届时鸿蒙的使用体验将进一步优化。援引Counterpoint的数据，2026年第一季度中国大陆手机操作系统市场中，鸿蒙占比达到19%，环比提升3个百分点，受出货量拉动重新超越iOS，再次跻身国内第二大手机操作系统的行列。
相关上市公司方面，诚迈科技表示，华为是其移动智能终端业务板块的重要客户。该公司是鸿蒙生态服务领域的钻石级合作伙伴，也是GIIC联盟的理事成员；此外还是华为矿山军团旗下矿鸿ISV及矿鸿OSV的授权合作伙伴。科蓝软件则是华为生态体系中的重要合作力量，双方在鸿蒙、鲲鹏、华为云、欧拉、5G、大模型等多条产品线和业务方向上开展了深度合作，共同打造了涵盖核心银行系统、智慧渠道、数字银行、数据库一体机在内的全栈国产化联合解决方案。
AI加速向游戏行业多维度渗透，降本增效已获得业绩验证
据相关报道，日前，2026年科隆国际游戏展（Gamescom）各单项大奖正式公布，中国游戏产品在欧洲最具影响力的游戏展台上摘得多项殊荣。尤为引人注目的是，本届"最佳移动游戏"奖的全部五个提名名额均由中国作品占据——米哈游旗下《原神》《绝区零》、鹰角网络《明日方舟：终末地》悉数入围，充分展现了中国手游阵营的整体竞争力。
东北证券分析认为，游戏行业维持高景气度运行，版号审批走向常态化且批量增加，小程序游戏、PC端游回暖以及海外市场拓展三大引擎共同驱动市场扩容。在2025年高基数的基础上，2026年上半年小程序游戏和出海市场的实际销售收入同比增幅超过30%，客户端游戏同比增长15%，推动游戏行业整体市场规模保持12.17%的同比增速。游戏版号发放已步入"常态化放量"轨道，2026年7月单月获批197款，创下阶段性纪录。AI对游戏生产的赋能已从早期的素材生成、广告投放等浅层环节，深入到运营管理和玩法设计等核心层面，提效效果已在财务数据中得到印证，基于AI的玩法创新探索也在持续增多。
相关上市公司方面，三七互娱自主研发了面向游戏行业的垂直大模型"小七"及配套AI工具集，致力于以技术手段拉升研发与运营效率，并探索游戏内容的创新表达。上述AI技术已嵌入公司游戏立项评估、美术资产制作、代码开发、多语言本地化等多个核心业务节点，用于辅助和优化工作流，提高内容产出效率和团队协作水平。星辉娱乐的游戏板块已成长为研运一体化的综合网络游戏运营商，在细分市场沉淀了古风策略类和放置休闲类两大优势产品线。公司表示，未来将加大对游戏海外发行、云游戏、AI原生游戏、AI玩具等高成长赛道的投入力度，全面推进核心业务的迭代升级。